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　　2024年5月19日，国药股份（600511）获华福证券买入评级，近一个月国药股份获得3份研报关注。

　　研报预计公司2024-2026年收入分别为537亿元，580亿元，627亿元，同比增长8.0%,8.1%,8.1%，归母净利润分别为23.8亿元，26.3亿元，29.1亿元，分别同比增长10.8%，10.6%，10.6%。华福证券认为，国药股份作为麻精类药物全国配送龙头，业务壁垒高，能享受一定的估值溢价。国药股份是全国领先的医药批发平台，流通+工业一体化布局麻精行业，北京区域流通龙头地位稳固，口腔、工业、仓储多业态并举，业绩增长确定性强。

　　风险提示：行业政策风险、手术量增长不及预期风险、应收账款风险启灯网。